Sunday, June 19, 2005

The World's Economy May Sit Atop a Housing Bubble

Vyrde Lesar.

Overskriften er ikke min, den står i The New York Times.

De beskriver en global boligboble, styrt og ønsket av verdens Sentralbanker. Ønsket har vært å sette fart i økonomien.

Nå er det er bare et problem, boblen kan ikke lenger styres. Billige lån, har ført til meget høye priser over hele verden, og spesiellt i urbane strøk.

I England, hvor Thatcher, på 80tallet, ryddet opp i en skakkjørt fagforeningsstyrt økonomi, (England så da omtrent ut som Sarpsborg kommune i dag, ustellt, i forfall og uten styring over egen økonomi. De produserte kull (vasket flasker), drev et tungdrevet landbruk og klaging og syting var det overalt) vil man sakte øke rentene, Australia er enig, USA er enig, men (og det er ALLTID et men). Men, fagforeningsstyrte og skakkjørte Tyskland og Frankrike presser på for å få den Europeiske Sentralbanken til å senke renten (vi fryser, så vi pisser på oss. I KOR !).

Og som kjent : "Mot hverandre knuses vi".

Da er det en glede å se at fotfolket i Europa er imot 50tallsløsningene. De har, i et protestvalg, stemt nei til å ratifisere den Europeiske Grunnloven. De vil se framover etter NYE løsninger, og ikke bakover mot femtitallets gamle løsninger. La oss håpe sosialdemokraten fra England viser seg sin nye posisjon verdig, og problemet ?

It is essentially a division between whether you want a European Union that is able to cope with the future or a European Union that is trapped in the past."

"The problem is the imbalance of the budget: 40% of the budget goes to meet the needs of 5% of the population and 2% of European jobs.
It needs to more accurately reflect the needs of Europe as it faces the challenges of the 21st Century and the challenges of globalisation."

KORT SAGT : BØNDENE TAR ALLE PENGA !

Roger Larsen

1 comments:

Anonymous said...

"With loan interest near 5%, those burned in the stock market went out and invested in real estate. Of course, the banks used the lure of low interest rates to sucker the ignorant and ill-informed into what is known as a variable-rate mortgage. This is a
good thing when interest rates are low, but increasingly bad for every point above 0% that the interest rate increases.

The thing that keeps this system afloat is by consumers continuing to spend money they do not have. The banks have been pushing the variable rate loan because of the huge
upside potential. Please remember that in January 1980, interest rates had risen to a ghastly 18%. It would then take nine years for interest rates to drop below 10%, resting at 9.75% in 1989."

- Will You Survive The Coming Financial Crash? - © 2005 Kent Daniel Bentkowski

Post a Comment

 
Design by Free WordPress Themes | Bloggerized by Lasantha - Premium Blogger Themes | cheap international calls